Både butikspersonal och medarbetare på servicekontoren i Skåne och Blekinge berörs.
Coop Syd driver 98 butiker och har en längre tid kämpat med bristande lönsamhet.
"Det är en tuff dag för våra medarbetare, men det är tyvärr ett oundvikligt beslut", säger tillförordnad vd Stefan Nyrinder i ett pressmeddelande.